強(qiáng)制披露規(guī)則在國際稅收中的運(yùn)用——以境外上市的紅籌架構(gòu)企業(yè)為例

國際稅收 2022-01-24

作者：國家稅務(wù)總局深圳市前海稅務(wù)局課題組

文章內(nèi)容

　　稅基侵蝕和利潤轉(zhuǎn)移（BEPS）項(xiàng)目第12項(xiàng)行動計(jì)劃提出的信息披露規(guī)則，指的是通過設(shè)計(jì)一套規(guī)則，強(qiáng)制要求稅收籌劃方案的設(shè)計(jì)方和使用方披露相關(guān)信息。稅務(wù)機(jī)關(guān)通過獲取該信息，可以對激進(jìn)的稅收籌劃方案進(jìn)行風(fēng)險評估或?qū)徲?jì)，進(jìn)而對納稅人的稅收行為作出反應(yīng)。本文擬在梳理世界各國對強(qiáng)制披露規(guī)則的運(yùn)用以及我國相關(guān)領(lǐng)域的理論和實(shí)踐，并且對企業(yè)海外上市全生命流程分析的基礎(chǔ)上，概括目前我國稅務(wù)機(jī)關(guān)在境內(nèi)企業(yè)海外上市稅收征管中存在的主要信息盲點(diǎn)，探討通過獲取何種信息可以減少征納雙方信息的不對稱。進(jìn)而通過設(shè)計(jì)強(qiáng)制信息披露的總體原則、制度細(xì)節(jié)以及對制度配套措施、應(yīng)用實(shí)施路徑的設(shè)想，力爭形成一套強(qiáng)制披露規(guī)則在企業(yè)境外上市運(yùn)用中的初步設(shè)計(jì)方案。

一、引入強(qiáng)制披露規(guī)則的原因分析

　?。ㄒ唬┘t籌架構(gòu)企業(yè)尋求海外上市已成為值得關(guān)注的現(xiàn)象

　　紅籌架構(gòu)企業(yè)間接境外上市目前已成為我國企業(yè)境外上市的主流模式。由于紅籌架構(gòu)在法律、稅務(wù)、信息安全等方面具有很強(qiáng)的靈活性和可操作性，逐漸引發(fā)監(jiān)管方面的一系列問題。有些企業(yè)設(shè)計(jì)紅籌架構(gòu)不再以籌資為目的，而是為了將企業(yè)利潤轉(zhuǎn)移出境，使我國稅收利益遭受損失，帶來嚴(yán)重的國民財(cái)富流失。有些企業(yè)通過境外上市募集到大量資金后，企業(yè)大股東或高層管理者沒有把資金真正用到促進(jìn)企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，而是利用一些不合法的手段侵蝕企業(yè)資產(chǎn)或利潤，并通過隱蔽的渠道將這些不當(dāng)獲取的巨額財(cái)富轉(zhuǎn)移至離岸中心。此現(xiàn)象尤為值得關(guān)注。

　?。ǘ┖Ｍ馍鲜心Ｊ讲粩嘧兓O(jiān)管存在提升空間

　　與境內(nèi)企業(yè)海外上市相關(guān)的監(jiān)管部門主要有商務(wù)部、中國證券監(jiān)督管理委員會、國家外匯管理局、國家市場監(jiān)督管理總局、國家稅務(wù)總局等。從目前各部門的監(jiān)管現(xiàn)狀來看，對“小紅籌”企業(yè)的監(jiān)管存在多處不完善的地方。在證券市場監(jiān)管方面，現(xiàn)行的《國務(wù)院關(guān)于股份有限公司境外募集股份及上市的特別規(guī)定》監(jiān)管的僅是采用H股模式進(jìn)行境外直接上市的“大紅籌”公司，對“小紅籌”的監(jiān)管一直處于真空狀態(tài)。外匯管理方面，《國家外匯管理局關(guān)于境內(nèi)居民通過特殊目的公司境外投融資及返程投資外匯管理有關(guān)問題的通知》（匯發(fā)〔2014〕37號）規(guī)定在搭建紅籌架構(gòu)時，境內(nèi)居民個人應(yīng)向外匯管理局申請辦理境外投資外匯登記手續(xù)，但該政策僅規(guī)范了境內(nèi)居民境外投資管理的相關(guān)外匯行為。2006年六部委聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)的規(guī)定》（商務(wù)部國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會國家稅務(wù)總局國家工商行政管理總局中國證券監(jiān)督管理委員會國家外匯管理局令2006年第10號），規(guī)定了相關(guān)并購和跨境換股應(yīng)報(bào)商務(wù)部審批，然而為規(guī)避此監(jiān)管，國內(nèi)許多企業(yè)采取改變國籍、協(xié)議控制、引入第三方持股等形式來實(shí)現(xiàn)海外上市，因此該文件的監(jiān)管效力并未顯現(xiàn)。

　?。ㄈ┖Ｍ馍鲜行畔⒉粚ΨQ，給國際稅收征管帶來困難和挑戰(zhàn)

　　在國際稅收征管中，因?yàn)闆]有法律法規(guī)要求企業(yè)提供關(guān)于境外企業(yè)股東信息變更、境外股權(quán)轉(zhuǎn)讓等信息，稅務(wù)機(jī)關(guān)通常僅在企業(yè)主動進(jìn)行稅收申報(bào)時才能發(fā)現(xiàn)異常，在征管中處于十分弱勢和被動的地位。同時，離岸稅收不遵從現(xiàn)象也是各國稅務(wù)機(jī)關(guān)共同面臨的難題。因此，減少稅務(wù)機(jī)關(guān)信息獲取時的系統(tǒng)性“盲點(diǎn)”，增強(qiáng)企業(yè)的稅收遵從度，對提升征管能力有著重要作用。

　?。ㄋ模〣EPS規(guī)則為規(guī)范國際稅收征管帶來新機(jī)遇

　　稅基侵蝕和利潤轉(zhuǎn)移（BEPS）項(xiàng)目第12項(xiàng)行動計(jì)劃提出，要通過強(qiáng)制披露規(guī)則增強(qiáng)稅務(wù)機(jī)關(guān)和稅收政策制定者獲取信息的能力。強(qiáng)制披露規(guī)則指的是在考慮稅收征管成本和商業(yè)運(yùn)營成本的基礎(chǔ)上，通過設(shè)計(jì)一套有效的規(guī)則，強(qiáng)制要求稅收方案籌劃方和使用方披露潛在的惡意和濫用性稅收籌劃方案。目的在于盡早獲取關(guān)于潛在的惡意或?yàn)E用性稅收籌劃方案的信息，有效識別方案籌劃方和使用者，震懾并減少納稅人的避稅行為，促使納稅人認(rèn)真、審慎考慮是否有必要使用該稅收籌劃。

二、強(qiáng)制披露規(guī)則運(yùn)用的現(xiàn)狀分析

　　（一）強(qiáng)制披露規(guī)則的國際運(yùn)用

　　1984年美國率先出臺了強(qiáng)制披露規(guī)則。目前，在經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織（OECD）和二十國集團(tuán)（G20）成員中，加拿大、南非、葡萄牙、愛爾蘭、韓國和以色列已出臺了強(qiáng)制披露規(guī)則（梁若蓮等，2015）。各國在制定強(qiáng)制披露規(guī)則時，主要涉及交易特征、披露主體、披露時點(diǎn)、披露內(nèi)容和懲戒措施五個方面。

　　交易特征以是否需要判斷方案或者交易以稅收收益為主要利益為區(qū)分，分為單步法與多步法。單步法不進(jìn)行主要利益測試，只對方案或交易進(jìn)行特征比對，美國采用單步法。多步法需先判斷方案或交易是否能實(shí)現(xiàn)稅收利益或是否以稅收利益為目標(biāo)，再進(jìn)行特征比對，英國、愛爾蘭、加拿大采用多步法。

　　披露主體通常涉及方案籌劃方（中介機(jī)構(gòu)）和方案使用方（納稅人）。通行做法有兩種：一是方案籌劃方與方案使用方共同承擔(dān)披露義務(wù)；二是方案籌劃方承擔(dān)主要披露義務(wù)，使用方僅在特定情形下承擔(dān)披露義務(wù)。實(shí)踐中美國采用第一種做法，英國、愛爾蘭采用第二種做法。

　　披露時點(diǎn)分為方案達(dá)到可實(shí)施狀態(tài)之時和方案實(shí)際實(shí)施之時。英國、愛爾蘭將方案達(dá)到可實(shí)施狀態(tài)之時作為披露義務(wù)發(fā)生時間。美國要求方案使用方在方案實(shí)施年度進(jìn)行披露。

　　披露內(nèi)容通常包括方案籌劃方的基本信息、方案使用方的基本信息、方案適用強(qiáng)制披露規(guī)則的何種情形、方案的具體安排、方案預(yù)計(jì)或已經(jīng)實(shí)現(xiàn)的稅收收益及收益產(chǎn)生原因、相關(guān)政策依據(jù)。

　　懲戒措施設(shè)置的處罰形式包括貨幣處罰、非貨幣處罰或兩者結(jié)合。

　?。ǘ┪覈霃?qiáng)制披露規(guī)則的制度探索

　　我國尚未引進(jìn)強(qiáng)制信息披露制度，更沒有在國際稅收領(lǐng)域要求企業(yè)進(jìn)行強(qiáng)制信息報(bào)送的先例。我國目前已實(shí)施的大企業(yè)涉稅事項(xiàng)預(yù)約裁定和重大事項(xiàng)報(bào)告、轉(zhuǎn)讓定價文檔規(guī)則體系、一般反避稅調(diào)查等制度，一定程度上提高了我國稅務(wù)機(jī)關(guān)的信息獲取能力，然而在進(jìn)行跨境稅收管理時，仍然存在兩個方面的短板。

　　一是在信息獲取方面，對于具有不同避稅特征的稅收籌劃方案，稅務(wù)機(jī)關(guān)幾乎沒有事前獲取避稅籌劃信息的渠道，且缺失對于宏觀跨境稅收安排的掌握。預(yù)約定價安排側(cè)重于未來年度關(guān)聯(lián)交易的定價原則和計(jì)算方法（朱大旗等，2016），一般反避稅管理側(cè)重于不具有合理商業(yè)目的而獲取稅收利益的避稅安排，預(yù)約裁定制度和重大事項(xiàng)報(bào)告制度針對的是納稅人提出的未來可能發(fā)生的具體涉稅事項(xiàng)。

　　二是在稅收遵從方面，稅務(wù)機(jī)關(guān)無法及時、持續(xù)、全面地獲取涉稅信息。預(yù)約定價安排管理制度、預(yù)先裁定制度和重大事項(xiàng)報(bào)告制度主要依賴于納稅人的自愿申報(bào)。一般反避稅管理雖具備強(qiáng)制報(bào)告的性質(zhì)，但作為兜底條款，缺乏實(shí)際應(yīng)用的可參考性。

三、強(qiáng)制披露規(guī)則在企業(yè)境外上市中的運(yùn)用思考

　　紅籌架構(gòu)主要分為常規(guī)紅籌架構(gòu)和協(xié)議控制（Variable Interest Entity，VIE）架構(gòu)。根據(jù)企業(yè)境外上市整個生命周期涉及的稅收行為，可將紅籌架構(gòu)分為上市前和上市后兩個階段。企業(yè)上市前根據(jù)其股權(quán)搭建的步驟，分為境內(nèi)資產(chǎn)重組、境內(nèi)股權(quán)退出、境外架構(gòu)搭建；企業(yè)境外上市后根據(jù)其發(fā)生的行為，分為股權(quán)轉(zhuǎn)讓和利潤分配。

　?。ㄒ唬┕蓹?quán)搭建中的境內(nèi)資產(chǎn)重組問題

　　境內(nèi)企業(yè)進(jìn)行海外上市準(zhǔn)備的第一步，是將境內(nèi)的各個子公司、關(guān)聯(lián)實(shí)體進(jìn)行重組。企業(yè)在進(jìn)行境內(nèi)資產(chǎn)重組時往往會涉及多個稅種，如果僅從單一實(shí)體層面看，企業(yè)行為可能是合規(guī)的，但作為一個整體分析時，可能就會存在稅務(wù)風(fēng)險。例如，從所得稅角度來看，取得股權(quán)或資產(chǎn)是不是公允價值，被收購方確認(rèn)股權(quán)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失是否合理，均需進(jìn)行分析。稅務(wù)機(jī)關(guān)需要但難以掌握的信息包括：原始股東身份信息、持股比例、股權(quán)性質(zhì)，股權(quán)變動合同、資產(chǎn)收購合同、評估報(bào)告、股東持股變動比例與價格、轉(zhuǎn)讓方完稅情況，收購?fù)瓿珊蠹軜?gòu)、股東信息與比例、原股東成為紅籌架構(gòu)海外主體股東情況。

　?。ǘ┕蓹?quán)搭建中的境內(nèi)股權(quán)退出問題

　　在搭建常規(guī)紅籌架構(gòu)過程中，如果通過股權(quán)或資產(chǎn)收購方式進(jìn)行返程投資，實(shí)現(xiàn)境外公司對境內(nèi)目標(biāo)公司的控制，必然存在境內(nèi)目標(biāo)公司原股東退出的情況。雖然返程投資中的原股東退出只是轉(zhuǎn)換身份成為境外股東，但可能存在以下兩個涉稅問題：一是平價或低價轉(zhuǎn)讓股權(quán)，其價格是否公允，是否存在避稅嫌疑；二是創(chuàng)始人及機(jī)構(gòu)投資者退出后，是否將所有收益等額投入境外公司。以上情況稅務(wù)機(jī)關(guān)無從知曉。

　　因此，稅務(wù)機(jī)關(guān)需要通過掌握以下信息，識別紅籌上市企業(yè)境內(nèi)股權(quán)退出環(huán)節(jié)的涉稅風(fēng)險：境內(nèi)公司自成立以來的股權(quán)變動和重大資產(chǎn)變動情況的說明、所涉及的境內(nèi)外公司及其股東的開業(yè)證明或身份證明文件、境外公司購買境內(nèi)公司股東股權(quán)的協(xié)議、境外公司的股東持股情況說明和持有境外公司5％以上股權(quán)的股東名錄、被并購境內(nèi)公司所投資公司的情況說明。

　　（三）股權(quán)搭建中的境外架構(gòu)設(shè)計(jì)問題

　　目前企業(yè)在境外上市時，股權(quán)架構(gòu)搭建思路主要有兩種：第一種是將境內(nèi)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)注入境外架構(gòu)，在模式上表現(xiàn)為境內(nèi)股東在中國境內(nèi)退出，重新出資成為境外股東；第二種是自成立之時便在境外搭建架構(gòu)。

　　如果企業(yè)將境內(nèi)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)注入境外架構(gòu)，會涉及多次股權(quán)轉(zhuǎn)讓，但在企業(yè)籌劃過程中，境外股東進(jìn)入和退出的動態(tài)情況，稅務(wù)機(jī)關(guān)無從獲知，存在監(jiān)管盲區(qū)。值得注意的是，如果企業(yè)采取了VIE架構(gòu)，存在協(xié)議控制，則可以規(guī)避企業(yè)合并報(bào)表的會計(jì)準(zhǔn)則要求，同時突破我國稅法對“關(guān)聯(lián)關(guān)系”的界定。由于協(xié)議控制的隱蔽性和復(fù)雜性，稅務(wù)部門對相關(guān)信息的獲取渠道較窄，對稅收監(jiān)管和納稅服務(wù)產(chǎn)生極為不利的影響。

　　因此，在該問題上，稅務(wù)機(jī)關(guān)需要獲取的信息包括但不限于：境外股東取得境外上市公司股權(quán)的時間、持股比例、取得成本、股權(quán)性質(zhì)，境外股東持股變動情況，VIE整體架構(gòu)和協(xié)議控制的具體內(nèi)容。

　　（四）架構(gòu)搭建完成后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓問題

　　企業(yè)上市后，原始股東、投資者、持股員工都可能發(fā)生股權(quán)減持或轉(zhuǎn)讓。根據(jù)股東主體類型，其取得的資產(chǎn)可能需要在境內(nèi)繳納企業(yè)所得稅或個人所得稅。

　　如果行為主體為企業(yè)，根據(jù)《國家稅務(wù)總局關(guān)于非居民企業(yè)間接轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)企業(yè)所得稅若干問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2015年第7號），非居民企業(yè)沒有合理商業(yè)目的間接轉(zhuǎn)讓持有中國境內(nèi)應(yīng)稅財(cái)產(chǎn)的境外企業(yè)股權(quán)，轉(zhuǎn)讓方應(yīng)按照企業(yè)所得稅法規(guī)定確認(rèn)所得，在境內(nèi)履行企業(yè)所得稅納稅義務(wù)。因此，間接財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)的報(bào)告與材料應(yīng)由交易雙方、籌劃方、被間接股權(quán)轉(zhuǎn)讓的中國居民企業(yè)向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提供。但實(shí)際情況是，因交易雙方均為非居民企業(yè)，稅務(wù)部門獲取轉(zhuǎn)讓信息的渠道有限，信息獲取依賴于企業(yè)的自行申報(bào)和主動報(bào)告。

　　對于員工個人來說，上市公司通常采用員工持股平臺的方式實(shí)施股權(quán)激勵。員工持股平臺通常在上市前搭建完成，通常注冊在開曼群島、英屬維爾京群島等地。根據(jù)相關(guān)政策規(guī)定，居民個人在進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，需對該筆所得在境內(nèi)申報(bào)繳納個人所得稅。目前，稅務(wù)部門獲取員工持股平臺的持股員工名單、股權(quán)交易情況、所得申報(bào)情況等信息都存在一定難度，在缺乏有效信息的環(huán)境下開展稅收征管，可能會陷入無從下手、舉步維艱的困境。

　　因此，在該問題上，稅務(wù)機(jī)關(guān)需要獲取的信息包括但不限于：自然人股東姓名、國籍、海外銀行賬戶、股票賬號，法人股東名稱、注冊地、海外基本銀行賬戶、股票賬號，該公司穿透至自然人的相關(guān)持股信息。

　　（五）架構(gòu)搭建完成后的利潤分配問題

　　企業(yè)在實(shí)現(xiàn)了境外上市后，為回報(bào)投資者，可能會將境內(nèi)經(jīng)營實(shí)體產(chǎn)生的利潤向海外進(jìn)行分配。例如，某企業(yè)分紅方式通常為境內(nèi)經(jīng)營實(shí)體先向境外的香港公司支付分紅款，之后由香港公司匯往注冊于開曼的上市主體，開曼公司再按照股權(quán)比例將款項(xiàng)分給注冊于避稅地的自然人股東和公司股東。

　　按照《中華人民共和國個人所得稅法》，中國稅收居民應(yīng)當(dāng)就其中國境內(nèi)及境外取得的收入在中國進(jìn)行納稅申報(bào)。因這些自然人股東和公司股東多在百慕大（BVI）等避稅地成立公司，自然人獲取的收益在當(dāng)?shù)責(zé)o須繳納稅款，而我國稅務(wù)機(jī)關(guān)因很難獲取境外公司的信息，也很難對自然人的分紅進(jìn)行個人所得稅征管。更有甚者，為規(guī)避向中國稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行申報(bào)的責(zé)任，分紅所得或股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得可能長期囤積在境外個人控股公司賬戶中，不向自然人進(jìn)行分配。我國個人所得稅反避稅條款沒有出臺相應(yīng)實(shí)施細(xì)則，很難判斷海外上市公司股東是否需要就分紅部分繳納個人所得稅。另外，我國稅務(wù)機(jī)關(guān)對于境外公司并無管轄權(quán)，如果企業(yè)不配合，將無法獲取公司的資金往來賬簿、銀行賬戶、股票賬號等信息；雖然還可以通過國際情報(bào)交換等方式獲取信息，但時間過長，且效果不可控。

　　因此，在該問題上，稅務(wù)機(jī)關(guān)需要獲取的信息包括但不限于：自然人股東姓名、國籍、海外銀行賬戶、股票賬號，法人股東名稱、注冊地、海外基本銀行賬戶、股票賬號，該公司穿透至自然人的相關(guān)持股信息。

四、我國引入強(qiáng)制披露規(guī)則的制度構(gòu)想

　　強(qiáng)制披露規(guī)則是一項(xiàng)制度設(shè)計(jì)，需要從立法層級予以明確，設(shè)計(jì)細(xì)節(jié)全方位考慮，實(shí)際操作層面充分論證。因此，在引入強(qiáng)制披露規(guī)則時不能局限于借鑒既有經(jīng)驗(yàn)，還應(yīng)結(jié)合我國征管現(xiàn)狀，選取跨境交易中的海外上市行為作為切入點(diǎn)，設(shè)計(jì)一套完備、可行的強(qiáng)制信息披露方案，由點(diǎn)及面推開適用。

　?。ㄒ唬?qiáng)制披露規(guī)則的總體設(shè)計(jì)原則

　　BEPS第12項(xiàng)行動計(jì)劃旨在為各國稅務(wù)機(jī)關(guān)提供跨境稅收籌劃的實(shí)時信息。然而，在目前已引入強(qiáng)制披露規(guī)則國家的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)中，由于稅收利益不顯著以及籌劃方案的通用特征難以識別，強(qiáng)制披露規(guī)則在跨境稅收上的運(yùn)用很少。因此在設(shè)計(jì)規(guī)則時，可重點(diǎn)考慮如下因素：

　　一是遵循BEPS第12項(xiàng)行動計(jì)劃成果報(bào)告提出的強(qiáng)制披露規(guī)則設(shè)計(jì)原則。設(shè)計(jì)原則包括：規(guī)則應(yīng)當(dāng)清晰易懂；規(guī)則應(yīng)當(dāng)在納稅人的額外遵從成本和稅務(wù)機(jī)關(guān)所獲得稅收利益之間尋求平衡；規(guī)則應(yīng)當(dāng)能夠有效實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)，并準(zhǔn)確識別相關(guān)安排；所獲信息應(yīng)被有效使用。

　　二是在設(shè)計(jì)強(qiáng)制披露規(guī)則時，采納BEPS第12項(xiàng)行動計(jì)劃的模塊化設(shè)計(jì)建議。模塊化設(shè)計(jì)建議包括：稅收籌劃強(qiáng)制披露規(guī)則的基本類別；稅收籌劃方案披露人；稅收籌劃強(qiáng)制披露安排；披露時間；應(yīng)由籌劃方或者使用者承擔(dān)的其他義務(wù)；稅收籌劃強(qiáng)制披露規(guī)則應(yīng)披露的內(nèi)容；稅收遵從以及不遵從的后果。同時要結(jié)合我國國情進(jìn)行適當(dāng)簡化，按照交易特征、披露主體、披露時間、披露內(nèi)容、懲戒措施進(jìn)行設(shè)計(jì)。

　　三是在設(shè)置通用特征時，開發(fā)新特征?？紤]取消跨境籌劃安排的門檻，在評價一項(xiàng)安排是否具有稅收影響時，分析其經(jīng)濟(jì)行為與稅收的關(guān)聯(lián)性，而非實(shí)際的稅收金額。

　?。ǘ?qiáng)制披露規(guī)則的制度設(shè)計(jì)思路

　　1.交易特征

　　設(shè)置通用特征和具體特征。滿足通用特征的企業(yè)即需要進(jìn)行披露，如存在具體特征的情形，需進(jìn)行專項(xiàng)披露。通用特征設(shè)置為“中國大陸（擬）采取境外上市且未采用直接上市模式的企業(yè)”。具體特征包括五項(xiàng)，分別為境內(nèi)資產(chǎn)重組、境內(nèi)股權(quán)退出、境外架構(gòu)搭建、股權(quán)轉(zhuǎn)讓和利潤分配。

　　2.披露主體

　　將稅收籌劃方案籌劃方與使用方均列為披露義務(wù)人，兩者負(fù)有相同的信息報(bào)告義務(wù)。同時，為避免重復(fù)披露或重復(fù)報(bào)送材料，可考慮允許方案籌劃方和使用方采用聯(lián)合報(bào)送的方式，即雙方可以共同報(bào)送披露材料，并分別簽署關(guān)于信息報(bào)告材料均為真實(shí)、準(zhǔn)確、完整的承諾書。

　　3.披露時點(diǎn)

　　采用上市前報(bào)告和上市后披露相結(jié)合的方式。上市前的披露時點(diǎn)可參照《中國證券監(jiān)督管理委員會關(guān)于企業(yè)申請境外上市有關(guān)問題的通知》（證監(jiān)發(fā)行字〔1999〕83號）的規(guī)定，在企業(yè)向境外證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)或交易所提出發(fā)行上市初步申請3個月前將需披露事項(xiàng)向稅務(wù)機(jī)關(guān)報(bào)告。上市后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓和利潤分配，應(yīng)在該事項(xiàng)發(fā)生前進(jìn)行報(bào)告。

　　4.披露內(nèi)容

　　建議采取清單列舉式披露稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)掌握的（擬）境外上市企業(yè)相關(guān)信息。在上市前，當(dāng)企業(yè)符合前述通用特征時，披露內(nèi)容包括企業(yè)境外上市計(jì)劃（招股說明書或境外上市商業(yè)計(jì)劃書）、股權(quán)架構(gòu)及搭建情況、架構(gòu)內(nèi)各主體的設(shè)立和經(jīng)營情況、各主體的股東及出資情況。當(dāng)企業(yè)符合境內(nèi)資產(chǎn)重組、境內(nèi)股權(quán)退出等具體特征的情形時，還應(yīng)提供相應(yīng)行為的協(xié)議信息（如資產(chǎn)收購協(xié)議、股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議）、行為主體的基本情況、對價計(jì)算與支付方式、完稅情況等信息。在上市后，當(dāng)企業(yè)符合利潤分配具體特征時，應(yīng)向稅務(wù)機(jī)關(guān)披露的信息包括但不限于利潤分配方案、股東會決議、股東名冊、完稅情況；當(dāng)企業(yè)符合股權(quán)轉(zhuǎn)讓具體特征時，應(yīng)向稅務(wù)機(jī)關(guān)披露的信息包括但不限于股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議、交易雙方的基本情況及關(guān)系、對價計(jì)算方法、支付方式及支付情況、完稅計(jì)劃。

　　5.懲戒措施

　　可分為貨幣處罰和非貨幣處罰。因跨境籌劃涉及的稅收利益不明顯，貨幣處罰可能較難以執(zhí)行。非貨幣處罰可考慮的內(nèi)容包括但不限于約談、責(zé)令限期改正、納稅信用評級扣分、風(fēng)險納稅人管理等措施，以及向其他監(jiān)管部門進(jìn)行信息交換并提出干預(yù)措施，比如向中國證監(jiān)會發(fā)函申請延緩上市審批。

　?。ㄈ┮霃?qiáng)制披露規(guī)則的配套措施

　　1.法律法規(guī)方面

　　法律層面，目前的《中華人民共和國稅收征收管理法》中無條款可以支持強(qiáng)制披露規(guī)則有效運(yùn)轉(zhuǎn)，因此建議從法律層面作出調(diào)整，可以在信息獲取章節(jié)中新增“納稅人及與納稅相關(guān)的第三方應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定提交涉稅信息”的條款表述，并在法律責(zé)任章節(jié)中增設(shè)相應(yīng)的處罰措施（段葳等，2020）。法規(guī)層面，由于法律立法程序要求嚴(yán)格，立法所需時間較久，故建議在尚未完成立法之前在試點(diǎn)地區(qū)出臺“強(qiáng)制披露規(guī)則管理辦法”，以檢驗(yàn)強(qiáng)制披露規(guī)則對國際稅收征管的作用，為后續(xù)正式立法提供堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

　　2.信息技術(shù)方面

　　通過信息化、智能化平臺的運(yùn)用，提高管理效率。建議在金稅四期系統(tǒng)中嵌入“國際稅收強(qiáng)制披露”模塊，通過管理平臺獲取全國各地稅務(wù)機(jī)關(guān)采集的信息，實(shí)現(xiàn)信息的加工和處理、交換和共享，有效地歸集重復(fù)信息，促進(jìn)國際稅收業(yè)務(wù)的征收和管理。

　　3.人力資源方面

　　在國際稅收征管中引入強(qiáng)制披露規(guī)則是一項(xiàng)系統(tǒng)化、專業(yè)化工作，建議國家稅務(wù)總局統(tǒng)籌安排金稅四期“國際稅收強(qiáng)制披露”模塊的工作，由省級稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行各地信息的交換，市級稅務(wù)機(jī)關(guān)完成企業(yè)信息收集工作，基層稅務(wù)機(jī)關(guān)國際稅收部門負(fù)責(zé)與企業(yè)對接，指導(dǎo)企業(yè)報(bào)送相關(guān)信息。各級稅務(wù)機(jī)關(guān)主管國際稅收的部門設(shè)立專崗?fù)瓿上嚓P(guān)工作，同時要加強(qiáng)專崗工作人員的培訓(xùn)和學(xué)習(xí)。

　　（四）強(qiáng)制披露規(guī)則應(yīng)用實(shí)施路徑

　　由于強(qiáng)制披露規(guī)則在稅收領(lǐng)域的應(yīng)用在我國尚無先例，為穩(wěn)妥推進(jìn)稅收強(qiáng)制披露規(guī)則的引入，建議根據(jù)試點(diǎn)先行、分步實(shí)施、動態(tài)調(diào)整的原則，先選擇部分地區(qū)和行業(yè)開展試點(diǎn)，再向全國全行業(yè)逐步推開，在實(shí)施過程中加強(qiáng)政策落實(shí)的跟蹤調(diào)整和政府部門間的信息共享，以確保政策實(shí)施過程的穩(wěn)定與協(xié)調(diào)。

　　1.試點(diǎn)地區(qū)和行業(yè)的選擇

　　選擇試點(diǎn)地區(qū)應(yīng)把握兩個原則：一是選擇外向型經(jīng)濟(jì)比較發(fā)達(dá)的省市，二是選擇稅負(fù)較低地區(qū)。經(jīng)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，紅籌上市企業(yè)的外商獨(dú)資公司（Wholly Foreign-owned Enterprise，WFOE）多設(shè)在享有區(qū)域所得稅優(yōu)惠的低稅負(fù)地區(qū)。WFOE作為紅籌上市企業(yè)與境外上市主體產(chǎn)生關(guān)聯(lián)的關(guān)鍵一環(huán)，且本身存在較大的稅收籌劃空間，值得重點(diǎn)關(guān)注和研究。

　　從目前紅籌上市的企業(yè)行業(yè)來看，傳統(tǒng)紅籌上市企業(yè)并沒有太多行業(yè)壁壘，而VIE模式則有明顯的行業(yè)傾向性，為從更高層面體現(xiàn)稅收的根本職能，提升強(qiáng)制披露規(guī)則在稅收領(lǐng)域應(yīng)用的實(shí)際效果，建議選擇事關(guān)國家安全以及外資活躍度高的互聯(lián)網(wǎng)科技行業(yè)為首期試點(diǎn)行業(yè)。

　　2.政府部門間的信息共享

　　根據(jù)2021年7月6日中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳印發(fā)的《關(guān)于依法從嚴(yán)打擊證券違法活動的意見》要求，未來將進(jìn)一步推進(jìn)相關(guān)監(jiān)管制度體系建設(shè)，并修改《國務(wù)院關(guān)于股份有限公司境外募集股份及上市的特別規(guī)定》?？梢灶A(yù)見，將“小紅籌”企業(yè)納入中國證券監(jiān)督管理委員會監(jiān)管勢在必行。國家外匯管理局已在相關(guān)文件中對申請辦理境外投資外匯登記手續(xù)及需提供的證明材料作了明確規(guī)定。上述兩部門掌握的資料信息與稅收強(qiáng)制披露要求的信息材料存在部分重合。因此，為減少前期基礎(chǔ)信息的獲取難度，加強(qiáng)對紅籌上市企業(yè)籌劃安排的聯(lián)合監(jiān)督，確保強(qiáng)制披露規(guī)則的平穩(wěn)有效實(shí)施，應(yīng)加強(qiáng)國家稅務(wù)總局與中國證券監(jiān)督委員會、國家外匯管理局的信息共享和互聯(lián)互通。

課題組組長：柴生偉 包屹沁

課題組成員：齊蘊(yùn)聰 周炎元 易璐 謝萌萌 李想 陳昱昊 馬文定

（本文為節(jié)選，原文刊發(fā)于《國際稅收》2022年第1期）