“走出去”企業(yè)利用稅收協(xié)定情況分析及建議

作者：張少峰  江河  李海  夏初陽(yáng)

作者單位：中國(guó)石油天然氣集團(tuán)公司財(cái)務(wù)部，中國(guó)石油集團(tuán)經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院

（本文刊載于《國(guó)際稅收》2020年第10期）

自20世紀(jì)80年代起，我國(guó)開始談簽雙邊稅收協(xié)定（或稅收安排、稅收協(xié)議，以下統(tǒng)稱為“協(xié)定”）。截至2020年4月，我國(guó)內(nèi)地已與110個(gè)國(guó)家（地區(qū)）簽訂了雙邊稅收協(xié)定，其中生效執(zhí)行的有103個(gè)。稅收協(xié)定在推動(dòng)外資“引進(jìn)來”和企業(yè)“走出去”方面發(fā)揮了重要作用。

一、雙邊稅收協(xié)定的主要條款分析

由于發(fā)達(dá)國(guó)家和發(fā)展中國(guó)家處于資本輸出和資本輸入的不同立場(chǎng)，因此，其所簽訂的稅收協(xié)定呈現(xiàn)不同特點(diǎn)。

（一）稅收協(xié)定范本的主要條款分析

以下從股息、利息和特許權(quán)使用費(fèi)三個(gè)方面分析稅收協(xié)定范本的主要條款：

1.股息

經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織稅收協(xié)定范本（以下簡(jiǎn)稱“OECD范本”）規(guī)定，持股比例達(dá)到25%時(shí)，股息預(yù)提所得稅可享受不超過5%的優(yōu)惠稅率，否則稅率為15%；聯(lián)合國(guó)稅收協(xié)定范本（以下簡(jiǎn)稱“UN范本”）同樣規(guī)定了25%的持股比例限制，但未對(duì)預(yù)提所得稅稅率作出要求；美國(guó)稅收協(xié)定范本（以下簡(jiǎn)稱“美國(guó)范本”）規(guī)定的持股比例限制為10%，這低于OECD范本25%的要求，表明美國(guó)更注重維護(hù)居民國(guó)利益。在實(shí)踐中，發(fā)達(dá)國(guó)家普遍站在居民國(guó)的立場(chǎng)，傾向于較低的股息預(yù)提所得稅稅率和持股比例要求，如美國(guó)與其他國(guó)家簽訂的稅收協(xié)定，持股比例限制大多為10%。而發(fā)展中國(guó)家一般對(duì)持股比例要求更高，以保護(hù)其作為來源國(guó)的利益，如泰國(guó)簽訂的近一半稅收協(xié)定要求持股比例為25%。

2.利息

OECD范本限定來源國(guó)利息預(yù)提所得稅稅率不超過10%；UN范本對(duì)來源國(guó)利息預(yù)提所得稅沒有規(guī)定限制稅率，從而賦予來源國(guó)更多的靈活性，允許其制定高于10%的稅率。在實(shí)踐中，發(fā)達(dá)國(guó)家以低稅率或零稅率限制來源國(guó)的稅收利益，如美國(guó)近40%的稅收協(xié)定對(duì)利息預(yù)提所得稅規(guī)定了零稅率；英國(guó)、法國(guó)與三十多個(gè)國(guó)家的稅收協(xié)定規(guī)定了零稅率，并且超過10%稅率的協(xié)定也很少。而發(fā)展中國(guó)家則力爭(zhēng)通過高稅率獲得更大的征稅權(quán)，如馬來西亞近一半稅收協(xié)定規(guī)定稅率為15%，泰國(guó)更是有十余個(gè)稅收協(xié)定的稅率達(dá)到25%。

3.特許權(quán)使用費(fèi)

OECD范本和美國(guó)范本均規(guī)定，特許權(quán)使用費(fèi)由居民國(guó)獨(dú)享征稅權(quán)，UN范本則采取了居民國(guó)和來源國(guó)分享征稅權(quán)的原則，由此也能看出發(fā)達(dá)國(guó)家與發(fā)展中國(guó)家的不同立場(chǎng)。在實(shí)踐中，美國(guó)近一半的協(xié)定、英國(guó)近1/3的稅收協(xié)定對(duì)所有類型的特許權(quán)使用費(fèi)規(guī)定了零稅率；而馬來西亞作為來源國(guó)，鮮有稅收協(xié)定規(guī)定特許權(quán)使用費(fèi)為零稅率。此外，特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅稅率還呈現(xiàn)以下特點(diǎn)：一是發(fā)達(dá)國(guó)家之間簽署的稅收協(xié)定一般為零稅率，而發(fā)達(dá)國(guó)家與發(fā)展中國(guó)家之間簽署的稅收協(xié)定一般不為零稅率。如日本與美國(guó)、英國(guó)、德國(guó)等國(guó)稅收協(xié)定對(duì)特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅稅率規(guī)定為零稅率，而與泰國(guó)、巴基斯坦等國(guó)稅收協(xié)定的稅率為10%或15%。二是部分發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)文學(xué)、藝術(shù)、科學(xué)著作等版權(quán)支付的特許權(quán)使用費(fèi)往往規(guī)定零稅率或優(yōu)惠稅率，而對(duì)專利、商標(biāo)、設(shè)計(jì)等特許權(quán)使用費(fèi)征收標(biāo)準(zhǔn)稅率，如日本與塔吉克斯坦、哈薩克斯坦等國(guó)簽署的協(xié)定就如此規(guī)定。上述兩個(gè)現(xiàn)象的原因在于，發(fā)達(dá)國(guó)家之間互相投資的體量大體一致，放棄來源國(guó)征稅對(duì)雙方的稅收影響不大。而發(fā)展中國(guó)家作為特許權(quán)的輸入國(guó)，特別是專利、科學(xué)設(shè)備的輸入國(guó)，如果無法對(duì)此征稅將造成巨大的稅收收入損失，因此，在談判時(shí)會(huì)與發(fā)達(dá)國(guó)家進(jìn)行博弈。

總體上看，發(fā)達(dá)國(guó)家和發(fā)展中國(guó)家在協(xié)定簽署時(shí)符合資本輸出和輸入的特點(diǎn)，但部分國(guó)家也會(huì)在征稅權(quán)與引進(jìn)外資之間進(jìn)行權(quán)衡，尋求平衡點(diǎn)。例如，俄羅斯在20世紀(jì)90年代中期急需技術(shù)和資本時(shí)，愿意放棄一些征稅權(quán)，與西歐和美國(guó)簽訂的稅收協(xié)定對(duì)利息和特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅都規(guī)定了零稅率。但近年來，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，俄羅斯正在改變策略，基本不再對(duì)利息和特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅規(guī)定零稅率。

（二）我國(guó)稅收協(xié)定的主要條款分析

以下從股息、利息、特許權(quán)使用費(fèi)和稅收饒讓四個(gè)方面分析我國(guó)稅收協(xié)定的主要條款。

1.股息

我國(guó)與大多數(shù)國(guó)家（地區(qū)）簽署的稅收協(xié)定規(guī)定，股息預(yù)提所得稅稅率為10%。其中與超過40個(gè)國(guó)家（地區(qū)）簽署的協(xié)定有優(yōu)惠稅率，一般為5%，其享受優(yōu)惠稅率的持股比例限制基本都設(shè)定為25%。2000年之前，與我國(guó)簽署稅收協(xié)定的國(guó)家（地區(qū)）鮮有享受股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率的情況發(fā)生；進(jìn)入21世紀(jì)尤其是“一帶一路”倡議提出后，我國(guó)簽署的稅收協(xié)定中規(guī)定股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率的比例明顯提高，體現(xiàn)了我國(guó)政府積極推動(dòng)企業(yè)“走出去”。

2.利息

我國(guó)與多數(shù)國(guó)家（地區(qū)）簽訂的稅收協(xié)定規(guī)定的利息預(yù)提所得稅稅率為10%，少數(shù)適用7.5%和5%的優(yōu)惠稅率，且協(xié)定中大多涵蓋國(guó)有金融機(jī)構(gòu)免稅條款。近年來，利息預(yù)提所得稅條款變化不大，只有部分協(xié)定有所調(diào)整，如2015年中國(guó)和俄羅斯的稅收協(xié)定明確規(guī)定，利息僅在居民國(guó)征稅，來源國(guó)放棄征稅權(quán)。

3.特許權(quán)使用費(fèi)

我國(guó)與大多數(shù)國(guó)家（地區(qū)）簽署的協(xié)定中規(guī)定的特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅稅率為10%。在新簽訂的稅收協(xié)定中，該稅率呈下降趨勢(shì)。我國(guó)與發(fā)達(dá)國(guó)家簽署的協(xié)定中規(guī)定的特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅稅率普遍高于發(fā)展中國(guó)家，原因在于與發(fā)達(dá)國(guó)家相比，我國(guó)獲得的特許權(quán)使用費(fèi)收入低，支付的費(fèi)用高；而與發(fā)展中國(guó)家相比，我國(guó)對(duì)其出口的技術(shù)規(guī)模越來越大，更為關(guān)注作為居民國(guó)的權(quán)利。

4.稅收饒讓

我國(guó)和超過40個(gè)國(guó)家（地區(qū)）簽訂的稅收協(xié)定中含有稅收饒讓條款，其中近30個(gè)是互惠的稅收饒讓條款，主要是與我國(guó)有較多經(jīng)貿(mào)往來的發(fā)展中國(guó)家簽訂的；其余都是締約國(guó)（主要是發(fā)達(dá)國(guó)家）單方面給予我國(guó)稅收饒讓。截至2020年4月，我國(guó)還沒有單方面給予締約國(guó)對(duì)方稅收饒讓。2008年以后，我國(guó)簽訂的稅收協(xié)定較少納入稅收饒讓條款。此外，與一些發(fā)達(dá)國(guó)家簽署的原有協(xié)定雖然涵蓋了稅收饒讓條款，但在修訂協(xié)定時(shí)未再繼續(xù)納入。

總體上看，隨著企業(yè)“走出去”步伐的加快，我國(guó)的稅收協(xié)定立場(chǎng)也在發(fā)生轉(zhuǎn)變，通過增設(shè)股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率、降低利息和特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提所得稅稅率等方式，逐步從維護(hù)來源國(guó)征稅權(quán)轉(zhuǎn)向維護(hù)居民國(guó)征稅權(quán)。我國(guó)簽訂的稅收協(xié)定在避免雙重征稅、解決涉稅爭(zhēng)議等方面發(fā)揮了積極作用。

 二、“走出去”企業(yè)在利用稅收協(xié)定中存在的問題

我國(guó)企業(yè)在“走出去”過程中，利用稅收協(xié)定可以有效降低稅收成本、防范稅收風(fēng)險(xiǎn)、保護(hù)自身權(quán)益。但在協(xié)定的利用過程中，也遇到了一些問題。除了受稅收協(xié)定條款、東道國(guó)稅務(wù)局執(zhí)行等因素制約外，企業(yè)稅收管理水平、人才隊(duì)伍培養(yǎng)等也是不容忽視的重要原因。

（一）部分稅收協(xié)定內(nèi)容有待進(jìn)一步完善

1.部分境外項(xiàng)目無法享受股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率

股息預(yù)提所得稅對(duì)于降低“走出去”企業(yè)東道國(guó)稅負(fù)、提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力至關(guān)重要?？傮w看，雖然我國(guó)與40多個(gè)國(guó)家（地區(qū)）的稅收協(xié)定規(guī)定了股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率，但是也存在“走出去”企業(yè)無法適用的問題。

假設(shè)將我國(guó)以及美國(guó)、英國(guó)、荷蘭、加拿大、日本、新加坡6個(gè)國(guó)家設(shè)定為居民國(guó)，將2018年我國(guó)對(duì)外投資存量排名前20位的15個(gè)國(guó)家（地區(qū)）設(shè)為來源國(guó)（地區(qū)）；假設(shè)我國(guó)與6個(gè)居民國(guó)同時(shí)在上述15個(gè)來源國(guó)（地區(qū)）進(jìn)行投資，通過比較分析我國(guó)股息預(yù)提所得稅的競(jìng)爭(zhēng)力。通過比較，可以看出我國(guó)股息預(yù)提所得稅呈現(xiàn)以下特點(diǎn)：一是我國(guó)對(duì)享受優(yōu)惠稅率的持股比例限制要求較高，與10個(gè)來源國(guó)（地區(qū)）均規(guī)定為25%，而其他6個(gè)居民國(guó)與這些國(guó)家（地區(qū)）的持股比例限制大多為10%；二是我國(guó)與部分來源國(guó)（地區(qū)）的協(xié)定僅設(shè)立一檔稅率，沒有優(yōu)惠稅率，而其他6個(gè)居民國(guó)普遍設(shè)置優(yōu)惠稅率。

在實(shí)踐中，由于部分國(guó)家對(duì)外國(guó)投資者投資國(guó)家能源安全類行業(yè)的持股比例有所限制，較高的持股比例使“走出去”企業(yè)不可能享受到優(yōu)惠稅率。如俄羅斯要求外國(guó)投資者對(duì)該國(guó)具有國(guó)家安全戰(zhàn)略意義的商業(yè)公司進(jìn)行投資時(shí)，持股比例不得超過25%，而中國(guó)和俄羅斯稅收協(xié)定對(duì)股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率的持股比例限制為25%。因此，中國(guó)企業(yè)在俄羅斯進(jìn)行資源等行業(yè)投資時(shí)，只能適用10%的較高稅率，優(yōu)惠稅率對(duì)此重要投資行業(yè)無實(shí)際意義。

在目前我國(guó)由來源國(guó)向居民國(guó)逐步轉(zhuǎn)變的大環(huán)境下，較高的股息預(yù)提所得稅稅率及持股比例限制不利于推動(dòng)企業(yè)“走出去”，進(jìn)一步提升企業(yè)海外競(jìng)爭(zhēng)力。有些中資企業(yè)為了利用稅收協(xié)定的優(yōu)惠待遇，通過在新加坡、中國(guó)香港地區(qū)、荷蘭等地設(shè)立中間控股公司對(duì)來源國(guó)投資，不但增加了投資和合規(guī)難度，也會(huì)侵蝕我國(guó)稅基。

2.新成立或更名的國(guó)有金融機(jī)構(gòu)無法及時(shí)享受利息預(yù)提所得稅優(yōu)惠政策

我國(guó)簽訂的稅收協(xié)定一般都納入了國(guó)有金融機(jī)構(gòu)利息免稅的優(yōu)惠條款，“走出去”企業(yè)在融資過程中也會(huì)考量這一優(yōu)惠政策，傾向于向境內(nèi)外國(guó)有金融機(jī)構(gòu)融通資金。但在實(shí)踐中，受各種因素影響，新成立或更名的國(guó)有金融機(jī)構(gòu)利息收入并不總是能及時(shí)享受免稅優(yōu)惠。尤其是采用列舉法的國(guó)有金融機(jī)構(gòu)一旦改名，當(dāng)?shù)囟悇?wù)主管部門往往會(huì)以不在列舉范圍內(nèi)而拒絕給予利息免稅優(yōu)惠，加大了企業(yè)適用協(xié)定條款的不確定性。

3.大部分稅收協(xié)定沒有稅收饒讓條款

在我國(guó)已由資本凈輸入國(guó)轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y本凈輸出國(guó)的大環(huán)境下，如果沒有稅收饒讓條款，在當(dāng)?shù)孬@取的所得稅優(yōu)惠企業(yè)在國(guó)內(nèi)就必須補(bǔ)繳，將增加企業(yè)的稅收負(fù)擔(dān)，削弱企業(yè)的海外競(jìng)爭(zhēng)力。如新加坡對(duì)符合全球貿(mào)易商計(jì)劃（GTP）貿(mào)易活動(dòng)產(chǎn)生的利潤(rùn)，規(guī)定可享受5%的企業(yè)所得稅優(yōu)惠稅率。由于中國(guó)和新加坡稅收協(xié)定只約定新加坡單方面給予稅收饒讓（即新加坡在華投資企業(yè)可享受，但我國(guó)在新加坡投資企業(yè)無法享受），因此，我國(guó)“走出去”企業(yè)只能按照實(shí)際繳納稅款（即5%稅率）抵免在我國(guó)應(yīng)繳納的稅款（即25%稅率），企業(yè)實(shí)際無法享受到企業(yè)所得稅優(yōu)惠稅率。

（二）東道國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)執(zhí)行不到位

稅收協(xié)定簽訂并生效后，對(duì)締約國(guó)政府具有法律約束力。然而，有些東道國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)的稅收協(xié)定執(zhí)行不到位，或協(xié)定流程不清晰，或?qū)l款理解存在偏差，影響了協(xié)定的落地實(shí)施。尤其是在“一帶一路”沿線國(guó)家（地區(qū)）中，部分發(fā)展中國(guó)家仍存在營(yíng)商環(huán)境不佳、稅收監(jiān)管不透明、政策穩(wěn)定性差等問題。在經(jīng)濟(jì)下行期，有些國(guó)家財(cái)政狀況緊張，當(dāng)?shù)囟悇?wù)局往往會(huì)對(duì)爭(zhēng)議作出不利于企業(yè)的解釋和裁定。如部分國(guó)家的基層稅務(wù)局不按協(xié)定規(guī)定的稅率征收；要求“走出去”企業(yè)先按照其國(guó)內(nèi)法稅率繳納預(yù)提所得稅，再按協(xié)定稅率退稅，但退稅流程繁瑣甚至不予退稅。

（三）“走出去”企業(yè)稅收管理存在改進(jìn)空間

1.企業(yè)投資架構(gòu)需要及時(shí)調(diào)整

“走出去”企業(yè)出于稅收、資金、商務(wù)等因素考量，普遍采用間接投資模式。但是，間接投資模式也存在很多弊端，如必須滿足中間持股公司所在國(guó)的實(shí)質(zhì)經(jīng)營(yíng)、納稅申報(bào)等要求，否則無法取得該國(guó)居民納稅人的身份，也無法享受稅收協(xié)定給予居民企業(yè)的優(yōu)惠以及相互協(xié)商的本國(guó)救濟(jì)。近年來，各國(guó)紛紛出臺(tái)打擊離岸經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的法律法規(guī)，企業(yè)投資架構(gòu)如不及時(shí)進(jìn)行調(diào)整，將出現(xiàn)越來越多的涉稅爭(zhēng)議。

2.缺乏稅收協(xié)定領(lǐng)域的人才

目前，很多“走出去”企業(yè)稅收人才匱乏，未設(shè)立專職稅務(wù)人員或?qū)Ｂ毝悇?wù)人員素質(zhì)不高，“一人多崗”現(xiàn)象嚴(yán)重。稅務(wù)人員忙于處理日常事務(wù)，很難系統(tǒng)深入地研究所在國(guó)的稅收法律法規(guī)和稅收協(xié)定，與稅收中介機(jī)構(gòu)協(xié)同不足。企業(yè)也無法系統(tǒng)地考慮整體稅收合規(guī)能力建設(shè)，無法滿足稅收科學(xué)化、精細(xì)化、國(guó)際化經(jīng)營(yíng)的管理需要?？梢?，缺乏專業(yè)水平較高的企業(yè)內(nèi)部稅收人員和體系支撐，也是企業(yè)稅收協(xié)定利用率不高、維權(quán)意識(shí)不強(qiáng)的重要原因。

 三、相關(guān)建議

我國(guó)稅收協(xié)定工作面臨全新的國(guó)際環(huán)境與國(guó)內(nèi)形勢(shì)。從國(guó)際上看，稅基侵蝕和利潤(rùn)轉(zhuǎn)移（BEPS）行動(dòng)計(jì)劃已使國(guó)際稅收管理進(jìn)入新時(shí)代，促使稅收協(xié)定作出新的變革。從國(guó)內(nèi)看，一方面共建“一帶一路”對(duì)稅收協(xié)定提出新的要求，稅收協(xié)定在服務(wù)“一帶一路”建設(shè)從“大寫意”到“工筆畫”的轉(zhuǎn)變中需要發(fā)揮更大作用；另一方面，推動(dòng)形成全面開放新格局也要求稅收協(xié)定政策取向進(jìn)行調(diào)整。

（一）進(jìn)一步完善稅收協(xié)定的主要條款內(nèi)容

由于我國(guó)部分稅收協(xié)定的簽訂時(shí)間較早，對(duì)于一些企業(yè)海外投資過程中出現(xiàn)的新變化、新業(yè)務(wù)，稅收協(xié)定條款應(yīng)及時(shí)更新。具體建議如下：1.對(duì)于股息預(yù)提所得稅，應(yīng)該給予其優(yōu)惠稅率，并比利息預(yù)提所得稅更為優(yōu)惠。并且，根據(jù)締約國(guó)雙方的長(zhǎng)期資本流向和規(guī)模，差別化調(diào)整股息預(yù)提所得稅稅率及持股比例要求。例如，考慮到我國(guó)對(duì)俄羅斯、哈薩克斯坦的投資長(zhǎng)期超過了其對(duì)我國(guó)的投資，我國(guó)與上述兩國(guó)的稅收協(xié)定應(yīng)更多體現(xiàn)作為居民國(guó)的立場(chǎng)，建議中國(guó)和俄羅斯稅收協(xié)定降低或取消現(xiàn)有25%的股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率的持股比例限制，中國(guó)和哈薩克斯坦稅收協(xié)定增設(shè)一檔5%的股息預(yù)提所得稅優(yōu)惠稅率。2.對(duì)于利息預(yù)提所得稅，應(yīng)及時(shí)更新新增及更名的國(guó)有金融機(jī)構(gòu)名單，避免企業(yè)無法及時(shí)享受利息預(yù)提所得稅優(yōu)惠政策。3.對(duì)于稅收饒讓，結(jié)合國(guó)家鼓勵(lì)企業(yè)“走出去”的方向，評(píng)估分析設(shè)置稅收饒讓條款的可行性和必要性，持開放性態(tài)度適當(dāng)增加稅收饒讓條款，發(fā)揮稅收政策的長(zhǎng)期引導(dǎo)作用。

（二）加強(qiáng)對(duì)“走出去”企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警

一方面，加大對(duì)傳統(tǒng)避稅地的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，提醒投資者謹(jǐn)慎考慮投資地。2018年我國(guó)內(nèi)地對(duì)外直接投資存量前20位的國(guó)家（地區(qū)）中，開曼群島、英屬維爾京群島和百慕大群島都是避稅地。在全球加大反避稅力度的背景下，這些傳統(tǒng)避稅地成為重點(diǎn)關(guān)注的對(duì)象，“走出去”企業(yè)通過這些國(guó)家（地區(qū)）投資無疑將加大稅收風(fēng)險(xiǎn)。另一方面，加大對(duì)稅收環(huán)境惡劣國(guó)家的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。很多“走出去”企業(yè)，尤其是能源投資、工程承包企業(yè)大多在發(fā)展中國(guó)家開展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。這些國(guó)家往往稅收法律法規(guī)不穩(wěn)定，稅收征管環(huán)境友好性差，稅收自由裁量權(quán)大。企業(yè)在“走出去”之前應(yīng)充分了解東道國(guó)的實(shí)際情況，國(guó)家層面亦需要給予必要引導(dǎo)和信息傳遞。

（三）在新項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)時(shí)充分考慮稅收因素

稅收協(xié)定的簽訂只是第一步，“走出去”企業(yè)對(duì)協(xié)定的利用和執(zhí)行同樣重要。企業(yè)在“走出去”之前，應(yīng)充分了解東道國(guó)稅法及兩國(guó)間稅收協(xié)定。在對(duì)新項(xiàng)目進(jìn)行評(píng)價(jià)時(shí)，必須考慮跨境稅收因素，綜合考慮投資架構(gòu)、合同模式、稅收優(yōu)惠政策、協(xié)定稅率和持股比例限制、避免雙重征稅規(guī)定、稅收爭(zhēng)端解決機(jī)制等。這些都將影響盈虧平衡點(diǎn)，成為項(xiàng)目成功與否的關(guān)鍵因素。

（四）優(yōu)化項(xiàng)目架構(gòu)設(shè)計(jì)

為落實(shí)BEPS成果，各國(guó)紛紛修改國(guó)內(nèi)稅法或稅收協(xié)定，從而增加了“走出去”企業(yè)投資的稅收風(fēng)險(xiǎn)。因此，對(duì)于已開始的項(xiàng)目，企業(yè)應(yīng)重新審視其現(xiàn)有的稅務(wù)架構(gòu)及合規(guī)能力，考慮是否有調(diào)整架構(gòu)的空間。對(duì)于尚未開始的項(xiàng)目，應(yīng)提前考慮東道國(guó)的國(guó)內(nèi)稅收法律法規(guī)，尤其是反避稅相關(guān)規(guī)定。如果出于其他商業(yè)考慮必須設(shè)立中間控股公司，企業(yè)應(yīng)優(yōu)化架構(gòu)設(shè)計(jì)，增加控股公司經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，提升合規(guī)水平，防范東道國(guó)反避稅調(diào)查引發(fā)的稅收風(fēng)險(xiǎn)。

【特別提醒】歡迎同學(xué)們加入“TPsmart國(guó)際稅收（轉(zhuǎn)讓定價(jià)）”等五個(gè)稅收答疑微信群

為了避免目前各類微信群成為很多人發(fā)送廣告、鏈接和一些亂七八糟的地方，思邁特財(cái)稅咨詢（TPsmart）特搭建“國(guó)際稅收（轉(zhuǎn)讓定價(jià)）、增值稅、企業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅、土地增值稅”五個(gè)稅收答疑收費(fèi)微信群：

1.入群每個(gè)會(huì)員收費(fèi)500元/年，可同時(shí)加入上述五個(gè)答疑群（如以后新增微信收費(fèi)群也可免費(fèi)加入），同時(shí)可免費(fèi)參加思邁特將舉辦的年度線上課程。

2.思邁特常年顧問客戶、知識(shí)星球會(huì)員、門徒群會(huì)員均可免費(fèi)加入上述各微信群及思邁特將舉辦的年度線上課程。

同學(xué)們可以通過以下方式加微信后繳費(fèi)入群，特別歡迎同學(xué)們?nèi)肴憾喽嘟涣饔懻摚餐岣撸。ㄌ貏e提醒：非誠(chéng)勿擾! 同學(xué)們加微信時(shí)注意大小寫字母）：

TPsmart國(guó)際稅收（轉(zhuǎn)讓定價(jià)）答疑群

管理員一：胡蕾      微信號(hào)：1010995925

管理員二：余艷梅    微信號(hào)：rinoa13692

TPsmart增值稅答疑群

管理員：傅金蝶     微信號(hào)：mi1092486627

TPsmart企業(yè)所得稅答疑群

管理員：曾子睿    微信號(hào)：zerozzr

TPsmart個(gè)人所得稅答疑群

管理員：徐德杰    微信號(hào)：manmanjay

TPsmart土地增值稅答疑群

管理員：譚海燕    微信號(hào)：TRTR2363

聯(lián)系我們：

深圳市思邁特財(cái)稅咨詢有限公司是一家以國(guó)際稅務(wù)（轉(zhuǎn)讓定價(jià)）專業(yè)服務(wù)為主并兼顧一般高端稅務(wù)（如企業(yè)重組、企業(yè)整體納稅規(guī)劃等等）專業(yè)服務(wù)的專業(yè)財(cái)稅咨詢顧問服務(wù)機(jī)構(gòu)?？赏ㄟ^以下方式聯(lián)系我們：

謝維潮 高級(jí)合伙人（國(guó)際稅務(wù)及轉(zhuǎn)讓定價(jià)稅務(wù)服務(wù)）

電話：0755-82810900

Email：xieweichao@cntransferpricing.com

李敦峰 合伙人 高級(jí)經(jīng)理（轉(zhuǎn)讓定價(jià)與房地產(chǎn)稅務(wù)服務(wù)）

電話：0755-82810900

Email：lidunfeng@cntransferpricing.com